Telstra's fixed-line domain threatened

Tuesday, 24 March 2009 | Dominic White and Tracy Lee

Optus could take 9 percentage points from Telstra's 69 per cent share of the retail and wholesale fixed-line market in six years, JP Morgan has predicted

S n T l p u c u d o t o 2 p r e t f u t a i 's $ 7 i l o f x d- i e e e o m n c t o s a k t i h n i y a s f t b d o t e $ 0 i l o -p u n t o a b o d a d e w r s c e d .

E t m t s r m P o g n h w h c u t y' s c n -b g e t e c c u d l c 9 e c n a e o n s r m e s r 's 9 e c n s a e f h r t i a d h l s l f x d- i e a k t n h t i e, h n i g h l n s a e f h s c o .

T l t a h r s a e l m e s n e h t l o a e c u e f o b d i g o t e B o r s n e p c a i n t e u d o e n e t i l m o e u i i e e u a i n n h f r e m n p l t f c l t t t e e w r .

S a e o d r r c i e s m r l e y s e d y. e s r c o e 1 ¢ h g e a $3. 5 m d p c l t o t a A a i , o e f h t o e a n n b d e s e i e O t s, o l b t e u p i e i t r h n h g v r m n a n u c s d c s o n x m n h.

o e e , J M r a a a y t a r n H r u w r e y s e d y h r s e e t b n w y e s r c u d e e n o p r t d n o h p o e s n t a , w i h v r i a w n, e s r c u d t l f c o e a i n l e a a i n f t e t r l c l e w r a d a k a l p r t o s r m h r s o i s u i e s s.

h A s r l a C m e i i n n C n u e C m i s o b g n r c e i g a a n t e s r l s w e f r l e e "m s e d n a d e e t v c n u t", l i i g h f r e m n p l h d e i d i a p o e o p n e a c s t k y n r s r c u e n t l c l e w r .

"F o t e o e n e t' p r p c i e, f o a e u t n $5 i l o i t a e w r y u a t o a e o e i d f u r n e t a T l t a i l o b a l t b h v i a a t -c m e i i e a n r i h h N N n o h r h l s l c r i r , a r c n l c n e n d y h A C " s i M H r u .

"O e u r n e y u a t k i i p s n f r h r p r t o a s p r t o o t e o p n , w i h e n y u a e n n r a e l v l f e u a o y o i o i g n d s l s r o h w h s s r i e a e e i e e t w o e a e a r e s."

r o r t d e t a l g s a i e n r g l t r s e s e u r d o o l u a N N y n p r y t e t a T l t a o l b "s g i i a t n c a l n i g".

e s r c u d e x e t d o i h a y t e p s t e a a i g t o e a i n .

U d r r o r t' e t m t s, p u 's h r o t e i e -l n m r e c u d e p r m b u 1 p r e t o 5 e c n b 2 1 , w t a m s a l f h t h r t k n r m e s r .

B t e t c e a k e e o m n c t o s n l s S m e C o r d e n' e p c t e r f f o T l t a o e o e e e.

e r d c e T l t a o l l s o l a o t a f m l i n e a l i e l n s h r t e B i b i t y n t e c m a y n t i l s w u d e r g e s v u t l 0 5.

" t o t e h n a o t p r e t f e a l e e u s o l b l s ," h s i .

H a g e t a t e h f i m r e s a e o l n t e r m t c e a s i w u d e u r a o h r o p n t s g i i a t y n r a e n e t e t n t r t i i g a a i y o a n h n w u t m r .

"T e B c m a y i l o h v a y e a l n c p c t , s i i 's u t n t o k o p n t a m a s n r t i s a e h n e a e 't e a s o t a c m a y u b c u e o e n e s s e s p h i e f r s n o h i i s n c u t y o n ," h s i .

"I 's o j s a e w r r l o t h t i l h n e u t m r ' [h b t ]; i 's l o h a i i y o e v c t o e u t m r , a d e s r h s n e t d e v l i i s e a l n c p c t ."

i g e O t s o l c n r l 5 e c n o A s r l a' $1 b l i n i e -l n t l c m u i a i n m r e w t i s x e r i i s i f r h $1 b l i n- l s a i n l r a b n n t o k u c e s.

s i a e f o J M r a s o t e o n r 's e o d- i g s t l o o l s i e p r e t g p i t f o T l t a' 6 p r e t h r o t e e a l n w o e a e i e -l n m r e i t a t m , c a g n t e a d c p o t e e t r.

e s r s a e h v s u p d i c t e e c w s x l d d r m i d n f r h N N n i i g x e t t o s h R d g v r m n w l i p s p n t v r g l t o o t e o m r o o o y o a i i a e h n t o k.

h r h l e s e e v d o e e i f e t r a . T l t a l s d 2¢ i h r t $ .1 a i s e u a i n h t c c a, n o t e w r m i i g i d r b s d s p u , c u d e h s r r s v c o w e t e o e n e t n o n e a e i i n e t o t .

H w v r, P o g n n l s L u e t o r t a n d e t r a t e e e m d o e o a T l t a o l b r i c r o a e i t t e r c s a d h t, h c e e r v l o , T l t a o l s i l a e p r t o a s p r t o o i s n i e o a n t o k n b c h u o e a i n f o t e e t f t b s n s e .

T e u t a i n o p t t o a d o s m r o m s i n e a p o e d n s g i s T l t a a t e k o a l g d " i l a i g n d c p i e o d c ", c a m n t e o m r o o o y a d n e r v l h n c m a i s c e s o e i f a t u t r i i s o a n t o k.

" r m h g v r m n 's e s e t v , i y u r p t i g $ b l i n n o n t o k o w n t t k s m k n o g a a t e h t e s r w l n t e b e o e a e n n n i- o p t t v m n e w t t e B a d t e w o e a e a r e s, s e e t y o d m e b t e C C" a d r o r t.

" n g a a t e o c n a e s m o i g u t e o e a i n l e a a i n f h c m a y, h c m a s o h v a i c e s d e e o r g l t r m n t r n a d i c o u e f o t e e e v c s r d l v r d o h l s l c r i r ."

M H r u a d d h t e i l t v a d e u a o y t p r q i e t r l o t n B b a y a t o h r h n e s r w u d e " i n f c n a d h l e g n ".

T l t a o l b e p c e t f g t n a t m t a s p r t n i s p r t o s.

n e M H r u 's s i a e , O t s' s a e f h f x d- i e a k t o l l a f o a o t 7 e c n t 2 p r e t y 0 5, i h l o t l o t a s a e a e f o T l t a.

u D u s h B n t l c m u i a i n a a y t a e r h p a o s 't x e t h d i t r m e s r t b s s v r .

H p e i t d e s r w u d o e n y b u h l a i l o r t i f x d i e w e e h N N s u l b a o h r o p n a d h s o s o l b p o r s i e n i 2 1 .

"A m s w t i k b u 6 e c n o r t i r v n e w u d e o t," e a d.

e r u d h t h s i t n a k t h r w u d o b d a a i b c u e t o l r q i e n t e c m a y o i n f c n l i c e s i v s m n i i s e a l n c p c t t g i t e e c s o e s.

" h N N o p n w l n t a e n r t i i g a a i y, o f t' j s a e w r c m a y h t e n a y e a l h r c a g s r n' b c u e f h t o p n b t e a s s m o e l e t p u t e r f o t i b t c t e a d o n r t w s," e a d.

" t' n t u t n t o k o l u t a w l c a g c s o e s' [ a i s]; t' a s t e b l t t s r i e h s c s o e s, n T l t a a i v s e h a i y n t r t i i g a a i y."